2011년 국민연금 자산배분안

6월30일날 새로 의결된 2011년 국민연금 자산배분안입니다.
2010년 수치를 가정하고 있어서 참고하시면 좋을 듯 합니다.

 

국민연금 투자현황(2010년 5월말)
- 국내채권(210.7조,72.2%), 해외채권(12.8조,4.4%), 국내주식(37.0조,12.7%), 해외주식(15.2조,5.2%),대체투자(14.0조,4.8%)

 

국민연금 자산배분안(6/30의결)
- 2010년말: 국내채권 205.3조(67.8%), 해외채권(12.4조,4.1%), 국내주식(50.3조,16.6%), 해외주식(15.4조,5.1%), 대체투자(19.4조,6.4%)
- 2011년말: 국내채권 213.3조(63.5%), 해외채권(13.7조,4.1%), 국내주식(60.6조,18.0%), 해외주식(22.1조,6.6%), 대체투자(26.1조,7.8%)
- 투자허용범위: 국내채권(+/-8.0%), 해외채권(+/-1.5%), 국내주식(+/-5.0%), 해외주식(+/-1.5%), 대체투자(+/-2.0%)

 

1) 2010년말 국내채권 비중 67.8% 준수시 국내채권 포지션이 5.4조 순감해야 하는 상황
2) 투자허용범위 최상단인 75.8%(67.8%+8%) 준수하는 극단적 가정시 6~12월까지 18.9조 순투자 가능(월평균+2.7조)
3) 2010년 5월말 현재 국내채권 비중 72.2%을 연말까지 유지시 6~12월까지 8.0조 순투자 가능(월평균+1.1조)
4) 올해 1~5월까지 국내채권 순투자규모는 6.1조(월평균+1.2조)였음
5) 현실적으로 2010년말 국내채권 비중은 5월말 수준(72.2%)을 하회할 가능성. 연말까지 연금의 국내채권 순투자는 1~5월 대비 축소될 가능성이 높음